Čo je Decentralizované financie (DeFi)?

Decentralizované financie (DeFi) sú spôsob, ako robiť finančné veci ako sporenie, obchodovanie a požičiavanie priamo na blockchaine, nie je potrebný bankový manažér. Softvér riadi pravidlá, nie človek za stolom. Predstavte si to ako online bankovníctvo, ktoré žije vo voľnom kóde s potvrdenkami, ktoré vidí každý.

Mýtus

DeFi je len pre programátorov. Nie je to pravda. Dobré nástroje a jasné rozhrania zo DeFi spraví zo decentralizovaných financií (DeFi) pôsobivé ako akákoľvek špičková aplikácia, s bonusom, že vy ovládate svoje kľúče.

Ako to funguje

Predstavte si seba so kryptopeňaženkou a plánom. Chcete zarábať na svojich tokenoch bez toho, aby ste žiadali o povolenie banku.

Setup: Financujete peňaženku a vyberiete reťazec s nízkymi poplatkami. Jednoduchý štart, bez návštevy pobočky.
Rules: Interagujete so zmluvnými dohodami zvanými Smart Contracts, ktoré držia prostriedky a vynucujú podmienky automaticky.
Action: Vkladáte tokeny do fondu alebo na trh. Kód aktualizuje zostatky, sleduje odmeny a nastavuje sadzby.
Trade: Potrebujete vymeniť jeden token za iný? Pozrite si Decentralizované burzy (DEXs), kde ceny určujú fondy likvidity.
Outcome: Získate späť tokeny plus poplatky alebo odmeny, alebo si požičiavate proti vašej vklad. Decentralizované financie (DeFi) umožňuje, aby matematika hrala úlohu bankára.

Ano, chápete to.

Prečo to má význam

Tak prečo by ste sa mali starať

Výhoda: Otvorený prístup. Žiadne zmluvné termíny, žiadny strážca brány. Peniaze idú, keď kliknete.
Perspektíva: Zhoduje sa to s internetovou kultúrou. Rolex stretáva Reddit vlákna. Ešte, chyby smart contracts a pohyby trhu sú stále reálne riziká.
Relevantnosť: Uvidíte to vo vkladových peňaženkách, finančných aplikáciách a Decentralizované aplikácie (dApps), ktoré bežia celé na reťazci.

Tip

Vyskúšajte s malými Sumami najprv, potom zväčšujte. Ak plánujete požičať alebo požičiavať si, prečítajte si model sadzieb a pravidlá kolaterálu skôr, ako kliknete potvrdiť.

Kľúčové charakteristiky

Čo robí Decentralizované financie (DeFi) výnimočnými

Otváracie: Každý s peňaženkou sa môže pridať, žiadne poverovacie formuláre.
Programmable: Logika žije v kóde, ktorý vždy beží rovnakým spôsobom.
Transparentné: Transakcie a rezervy sú verejné na reťazci, takže audity sú tiež verejné.
Noncustodial: Máte pod kontrolou svoje kľúče, pokiaľ sa nerozhodnete zablokovať prostriedky v zmluve.
Peniaze: Tokeny môžu sledovať doláre s Stablecoins alebo predstavovať mnoho ďalších aktív.
Komponovateľné: Aplikácie sa skladajú z viacerých prvkov ako Lego, čo umožňuje rýchle objavovanie nových produktov.

Variácie

Rovnaký nápad, rôzne verzie, s ktorými môžete naraziť

CeFi: Centralizované služby, ktoré sú kryptoiniciatívne, no stále fungujú ako spoločnosť.
DeFi 1.0: Základné stavebné bloky ako swaps, lending a yield farms.
DeFi 2.0: Likvidita vlastnená protokolom a nové dizajny incentiv.
RWA: Tokeny viazané na skutočné aktíva ako štátne pokladničné poukážky a faktúry.

Pripomienka

Decentralizované financie (DeFi) beží na kode, ale stále čelíte riziku. Zmluvy môžu obsahovať chyby, sadzby sa môžu meniť, tokeny môžu klesnúť a schválenia poskytujú práva na výdavky, o ktorých môžete zabudnúť.

Príklad

Vymeníte sa za token viazaný na dolár, vložíte ho do požičiavacieho trhu a potom si požičiavate voči nemu na kúpu iného aktíva, pričom zmluva sleduje váš health score v reálnom čase.

Zaujímavosť

Leto 2020 bolo prezývané DeFi Summer, keď yield farming premenil neznáme projekty na trend za noc a tokeny s názvami jedla krátko ovládli crypto Twitter.

Zhrnutie

V jednej vete je DeFi financie ako softvér, kde držíte kľúče a kód si počíta skóre.

Decentralized Finance (DeFi)