Risk and Reward

위험과 보상의 정의?

위험과 보상은 어떤 암호화폐 움직임에서 얻을 수 있는 이익과 잃을 수 있는 손실 사이의 타협입니다. 더 큰 상승 가능성은 보통 더 큰 불확실성과 실제 손실 가능성과 함께 옵니다. 커피값 대 밀리언 달러 머니를 생각해 보세요, 당신의 선택은 당신의 몫입니다.

위험과 보상은 어떻게 작동합니까

다음은 textbook처럼 느껴지지 않는 친구의 설명 같은 빠른 설명입니다:

• Step 1: 명확한 목표를 설정하고 개인 한계를 점검합니다. 이를 Risk Tolerance이라고도 합니다.
• Step 2: 현재 market conditions를 스캔해 오늘 설정이 합리적인지 확인합니다.
• Step 3: 진입, 손절, 익절을 계획합니다. 필요할 때 나갈 수 없다면 보상은 스크린샷 속 환상일 뿐입니다.
• Step 4: 포지션의 규모를 정합니다. 많은 트레이더는 아이디어당 1~2%를 위험에 노출시키고, 잠재적 상승 여력을 그 두 배 이상으로 봅니다.
• Step 5: 실행하고 검토합니다. 결과가 계획과 일치했나요, 아니면 운이 좋았나요. 솔직하게 판단하세요.

네, 정말로 의사결정-결과의 순환 고리입니다.

왜 위험과 보상이 중요한가

왜 신경 쓰나요? 그것은 도박과 계획 사이의 차이이기 때문입니다.

• 이점: 더 큰 승리를 겨냥하는 동시에 거래가 잘못될 때 손상을 한도로 관리하는 데 도움을 줍니다.
• 관점: 모든 과대광고 주기는 사라지므로 명확한 위험과 보상 렌즈가 피드가 커질 때도 차분함을 유지하게 합니다.
• 관련성: 현물 거래, 퍼포먼스, NFT, 스테이킹, 심지어 DAO 자금 운용에서도 직면하게 됩니다.

위험과 보상의 주요 특징

무엇이 작동하게 만드는가:

• 비대칭성: 최적의 설정은 손실을 작게 정의하고 이익 가능성을 크게 기대하게 합니다.
• 확률: 사전에 결과를 알 수 없으며, 맞으면 확률과 보상만이 남습니다.
• 시간: 새로운 정보, 뉴스, 펀딩 비율에 따라 위험은 변하므로 타이밍이 중요합니다.
• 규율: 계획은 실제로 exit 규칙을 지키는 경우에만 작동합니다.

위험과 보상의 계산 방식은?

많은 트레이더가 보상 대비 위험 비율을 사용합니다. 한 가지 아이디어에서 벌 수 있는 것과 잃을 수 있는 것을 비교합니다.

요약하면, 비율은 잠재 이익을 잠재 손실로 나눈 값입니다.

RewardToRiskRatio = PotentialGain / PotentialLoss

예시: 진입가 100, 손절가 90, 목표가 130. 잠재 이익은 30, 잠재 손실은 10이므로 비율은 3입니다. 계획에 최소 2가 필요하다면 이 거래는 자격이 있습니다.

Variations

동일한 주제, 다른 렌즈:

• Ratio: 각 거래에 대한 간단한 보상 대 위험 비교.
• Expectancy: 거래당 평균 결과는 승률 x 평균 이익 - 손실률 x 평균 손실.
• Utility: 개인의 편안함 수준이 중요합니다. 왜냐하면 수면도 수익의 일부이기 때문입니다.
• Kelly: 확률과 보상을 섞어 어느 정도를 위험에 노출시킬지 제시하는 포지션 사이징 규칙.

예시

당신은 리스크가 10달러이고 상승 여지가 30달러인 토큰 설정을 발견하여, Risk and Reward가 삼 대 하나이므로 그것을 취합니다.

재미있는 사실

벤처 펀드들은 비대칭 페이오프에서 살아가며, 몇몇 승자가 작은 손실을 많이 보상하는 구조로, 이는 트레이더들이 Risk and Reward를 이야기할 때 똑같이 따르는 수학입니다.

Wrap Up

거래하기 전마다 이렇게 생각하세요. 내가 잃을 수 있는 것과 합리적으로 벌 수 있는 것은 무엇이며, 그것이 버튼을 누를 만큼의 Risk와 Reward인가?