Compound

Compound został współzałożony przez Geoffreya Hayesa i Roberta Leshnera w 2017 roku, przy czym Leshner miał doświadczenie w takich sektorach jak kryptowaluty, fintech i inwestycje, a pan Hayes miał silne podstawy oraz doświadczenie w inżynierii oprogramowania. Compound przeszedł przez 2 rundy finansowania we wczesnym etapie: rundę Seed na kwotę 8,2 miliona dolarów w 2018 roku oraz rundę Series A na kwotę 25 milionów dolarów w 2019 roku, zbierając łącznie ponad 33 miliony dolarów.

Compound działa na podstawie systemu/kompozycji kilku różnych inteligentnych kontraktów, które wzajemnie ze sobą współdziałają na blockchainie Ethereum. Umożliwiają one użytkownikom wpłacanie swojej kryptowaluty do różnych puli płynności, a w zamian otrzymują cTokeny, które reprezentują udział w całkowitej puli i z biegiem czasu generują odsetki dla użytkownika, stanowiąc rodzaj pasywnego dochodu. Algorytm protokołu jest opracowany/zaprojektowany w taki sposób, aby automatycznie ustalać stopy procentowe w oparciu o bieżącą dynamikę podaży i popytu, co umożliwia pożyczkobiorcom uzyskiwanie kredytów, jednocześnie zapewniając pożyczkodawcom dochód z odsetek. Zarządzanie Compound odbywa się za pomocą tokenów COMP, ponieważ umożliwia to głosowanie na różne pomysły/propozycje, wpływając na kierunek rozwoju protokołu.

Compound oferuje kilka znaczących funkcji:

• Pozyskiwanie i Pożyczki: Użytkownicy mają możliwość zarabiania odsetek na swoich kryptowalutach lub zaciągania pożyczek zabezpieczonych swoimi tokenami opartymi na Ethereum bez potrzeby pośredników.
• Szerokie wsparcie aktywów: Compound obsługuje wiele różnych kryptowalut, co pozwala użytkownikom wybierać z szerokiej gamy aktywów.
• Automatyczne stawki procentowe: Stawki procentowe w protokołach Compound są określane algorytmicznie na podstawie dynamiki podaży i popytu w czasie rzeczywistym.
• cTokeny: Kiedy użytkownicy pożyczają swoje różne aktywa kryptowalutowe, w zamian otrzymują cTokeny, które mogą być wymieniane na oryginalne aktywa i naliczone odsetki.
• Gospodarka (Zarządzanie): Posiadacze tokenów COMP mogą wpływać na kształt projektu, uczestnicząc w głosowaniach nad propozycjami związanymi z protokołem i jego przyszłym rozwojem.
• Przezroczystość: Wszystkie transakcje i aktywności protokołu są publicznie widoczne na blockchainie Ethereum, co zapewnia przejrzystość.
• Bezpieczeństwo i audyty: Compound miał kilku zewnętrznych audytorów, którzy przeprowadzali audyty kontraktów inteligentnych Compound, aby zapewnić bezpieczeństwo i niezawodność jego operacji.

Mimo innowacyjnego podejścia, Compound stoi przed wieloma wyzwaniami:

• Regulacje: Jako platforma DeFi, Compound może napotkać rosnące wyzwania regulacyjne, gdy rządy będą dążyć do regulacji przestrzeni kryptograficznej.
• Konkurencja: Compound konkuruje z innymi platformami DeFi, takimi jak Aave i Maker, co może prowadzić do zmniejszenia udziału w rynku.
• Ryzyka smart kontraktów: Wrodzone ryzyka smart kontraktów mogą narażać użytkowników na luki bezpieczeństwa i eksploity.
• Zmienność rynku: Zmienność rynku kryptowalut może wpływać zarówno na wartość aktywów, jak i stopy procentowe, co prowadzi do zwiększonego ryzyka dla pożyczkobiorców.
• Edukacja użytkowników: Złożoność DeFi może utrudniać przyswajanie przez użytkowników i wymagać znacznych wysiłków edukacyjnych w celu pomocy w zrozumieniu, jak skutecznie korzystać z platformy.